アクティブファンドの魅力とは？

智明さんへプログレスレポートのグラフをお見せしながら説明をすると、「アクティブは、インデックスに勝てないというネットの情報がとても多いですし、アクティブ型は手数料が高いので、全く見ていませんでした。でも、コスト控除後でこれだけの勝率があるのですね！」と目から鱗の様子で驚かれていました。

とはいえ、アクティブファンドの魅力は、過去の成績だけではありません。投資信託を選ぶ際に、過去の成績よりも注目していただきたいのが、運用方針と運用者の想いです。

目論見書では、投資先の企業や企業を選ぶ際の判断基準、運用方針などが記載されています。日本株のファンドであれば知っている企業名が掲載されていると思いますから、これについては、外国株のアクティブファンドより日本株のアクティブファンドの方が理解しやすいでしょう。

また、運用報告書では、運用担当者の写真付きでコメントが掲載されたり、コメントを動画配信していたり、運用者と投資家との距離が近くなるような工夫がされています。

銘柄入れ替えが行われ、その経緯が報告されていれば、どのような運用を行ってきたのかも分かり、投資家にとって安心材料となります。

インデックスファンドとの1番の違いは「個性」

インデックス運用はベンチマークに連動するため、価格変動の状況を理解しやすいのが特徴です。経済全体が成長するなら、インデックス運用で今後も利益を上げていくことはできるでしょう。

しかし、持続的で魅力的なサービスやモノを提供する企業に厳選して投資をするアクティブファンドがあるなら、インデックス運用より高いパフォーマンスを見せてくれるかもしれません。

アクティブファンドにはインデックスファンドでは味わえない個性があります。そこに共感や信頼感など心が動かされるものがあると、そのファンドのファンになり、投資に楽しみが増すことでしょう。